IFRS 18 smeller først i 2027, men lunta er tent allerede

IFRS 18 er en ny standard for presentasjon av finansregnskap publisert av den internasjonale standardsetteren IASB. Endringene som standarden medfører er fordelaktig for publikum som investorer og analytikere, fordi inntektspresentasjonen blir mer stringent og sammenlignbar. 

Vi har snakket med IFRS-ekspert og PwC-partner Bjørn Einar Strandberg om hva IFRS 18 betyr for både produsenter og lesere av regnskapsrapporter. Strandberg gir oss også et innblikk i utfordringer for økonomiavdelingen og hvilke forberedelser de bør gjøre allerede nå.

Dette er IFRS 18

IFRS 18 fokuserer på presentasjonen av resultatregnskapet, balansen og enkelte tilhørende noter. Standarden setter nye krav til hvordan selskapene skal strukturere og disaggregere inntekter og kostnader, slik at lesere av regnskapet får mer relevant informasjon. 

Blant annet skal alle selskap nå dele resultatposter inn i tre hovedkategorier:

• Driftsaktiviteter (Operating)

• Investeringsaktiviteter (Investing)

• Finansieringsaktiviteter (Financing)

– Dette gir et klarere skille mellom hva som faktisk tilhører kjernedriften, hvilke inntekter som kommer fra rene og separate investeringer, og hvilke kostnader som knytter seg til finansieringen av foretaket. Hittil har det vært ganske fleksibelt hvordan dette kan presenteres i resultatregnskapet. Nå strammes dette inn, slik at det blir lettere å sammenligne ulike selskaper, sier Strandberg. 

Endringer for CFO og økonomiavdelingen

For økonomiavdelingen som lager rapportene, betyr IFRS 18 at de må utvide og tilpasse sin interne rapportering, med større deltaljering (disaggregation). Noen selskaper vil kunne oppleve omfattende endringer i kontoplaner og rapportstrukturer, spesielt dersom konsernet består av flere ulike virksomhetsområder som skal klassifiseres i drift, investering og finansiering.

– Dette innebærer at selskapene må bryte ned de ulike kostnads- og inntektspostene mer enn i dag, særlig hvis postene har ulik karakter, eller utspring i forskjellige økonomiske forhold. Store konsern vil nok trenge mer tid til å definere ny kontoplan, etablere rutiner, oppdatere rapporteringspakker og sikre at alle notene fortsatt stemmer når man omarbeider sammenligningstall, sier Strandberg. For internasjonale foretak vil for eksempel presentasjon av valutagevinster og -tap være et område der mange vil måtte gjøre en ryddejobb.

Videre inneholder IFRS 18 krav om en tydeligere definisjon av driftsresultatet, og gjør det enklere å presentere et tall som tilsvarer det mange kjenner som EBITDA (driftsresultat før avskrivninger og amortiseringer). Dersom et selskap velger å vise slike resultatmål, må det imidlertid følge strengere avstemmings- og dokumentasjonskrav enn før.

Endringer for investorer, analytikere og andre som leser rapportene

IFRS 18 vil gi investorer og analytikere mer sammenlignbare og mer relevante data. Ved å gruppere inntekter og kostnader i drift, investering og finansiering kan man enklere se:

• Kjernedriften: Hva selskapet tjener på sin hovedvirksomhet

• Investeringer: Inntekter fra rene investeringsobjekter som ikke er integrert i driften

• Finansiering: Rentekostnader og andre poster som relaterer seg til finansieringen av foretaket (hva fremmedkapitalen koster)

– Den viktigste endringen er at kostnader knyttet til finansiering skal skilles tydelig ut fra driften. Det gir et klarere skille mellom hva som går til långivere og hva som til slutt tilfaller eierne, sier Strandberg.

For investorer betyr dette at det blir enklere å forstå risiko, vurdere avkastning og gjøre sammenligninger på tvers av selskaper og bransjer. IFRS 18 vil også kunne lette arbeidet med verdivurderinger, fordi driftsresultat og tilsvarende kontantstrømmer blir tydeligere definert.

Utfordringer ved overgang og implementering

Til tross for at IFRS 18 ikke endrer måling og innregning av eiendeler, gjeld eller resultat, kan selve implementeringen skape merkbare utfordringer. Strandberg trekker frem tre områder:

• Omprogrammering av ERP-systemer: Mange økonomiavdelinger må justere kontoplaner og rapportstrukturer slik at transaksjoner automatisk klassifiseres under drift, investering eller finansiering.

• Kompleks konsernstruktur: Selskaper med mange datterselskaper eller betydelig aktivitet i utlandet kan møte ekstra arbeid.

• Krav til historiske data: Amerikansk børsnoterte selskaper trenger for eksempel tre års sammenligningstall, noe som krever at data klassifiseres riktig allerede fra 2025, selv om standarden først er obligatorisk fra 2027.

– Vi anbefaler å starte prosjekter nå, spesielt for større konsern eller selskaper notert i USA. Man kan forvente et overgangsår der man rapporterer etter gammel modell, men man trenger samtidig å bygge opp data etter ny modell, sier Strandberg.

Anbefalte forberedelser

Selv om IFRS 18 først blir obligatorisk fra 2027, oppfordrer Strandberg og andre eksperter til å komme i gang tidlig med planleggingen. 

– Vi anbefaler klientene å kartlegge dagens kontoplan, for å se hvilke kostnader og inntekter som eventuelt må omklassifiseres. Sjekk også om ERP-systemet kan håndtere de nye kravene. Selv om det er noen år til standarden trer i kraft, er det viktig å informere investorer, styre og ledelse i god tid før det. Det inkluderer å legge en prosjektplan for omarbeiding av sammenligningstall slik at det er klart når IFRS 18 trer i kraft.

Strandberg sier at det viktig å ta høyde for nye krav knyttet til såkalt Management Performance Measures (f.eks. justert EBITDA). 

– Vårt råd er å starte prosessen tidlig. Særlig for dem som skal rapportere til flere myndigheter eller børser, vil det være viktig å ha kontroll på detaljene slik at man unngår overraskelser, sier Strandberg.